Eurazeo PME annonce le rapprochement entre Vignal Systems et ABL Lights
« Avec le soutien d’Eurazeo PME, son actionnaire majoritaire depuis février 2014, Vignal Systems s’unit à ABL Lights. Les deux sociétés (…) » – 17/04/2014
PARIS, LE 17 AVRIL 2014
Eurazeo PME annonce le rapprochement entre Vignal Systems et ABL Lights, leader européen des feux de travail pour véhicules industriels
Avec le soutien d’Eurazeo PME, son actionnaire majoritaire depuis février 2014, Vignal Systems s’unit à ABL Lights. Les deux sociétés accélèrent leur développement en Europe, aux Etats-Unis et en Asie, grâce à une gamme de produits complémentaires.
La société mère de Vignal Systems, leader européen des feux de signalisation pour véhicules industriels et commerciaux, signe l’acquisition, auprès de 21 Partners, d’ABL Lights, n°2 en Europe et aux Etats-Unis des feux de travail pour véhicules off-road (construction, miniers, agricoles, forestiers, etc.), sur la base d’une valeur d’entreprise de l’ordre de 25 M€. Eurazeo PME réinvestit 15 M€ dans l’opération dont le closing est prévu fin avril.
Etudié par les équipes de direction d’ABL Lights et Vignal Systems une première fois en 2006, le rapprochement de ces deux leaders européens accélère la croissance du groupe en France et à l’international grâce à de fortes synergies commerciales – grande complémentarité de leurs gammes de produits et de leur portefeuille de clients – , permettant d’ouvrir des opportunités de ventes croisées auprès des plus grands constructeurs de véhicules utilitaires, industriels et commerciaux. Les deux sociétés ont notamment amorcé le virage technologique de la LED, qui constitue un vecteur de croissance majeur dans les 5 prochaines années. En outre, l’implantation d’ABL Lights aux Etats-Unis permet à Vignal Systems d’élargir sa couverture géographique en pénétrant ce marché stratégique.
A l’issue du rapprochement avec ABL Lights, le groupe devrait porter son chiffre d’affaires à près de 80 M€ en 2014.
Fondé en 1875 et issu du rapprochement de trois sociétés – française, américaine et suédoise –, ABL Lights est un spécialiste de la fabrication de feux de travail et de feux de route qui compte parmi ses clients l’ensemble des grands constructeurs de véhicules utilitaires lourds et de transports ferroviaires. ABL Lights compte 109 salariés et dispose de trois implantations : à Caen en France, à Mosinee, aux Etats-Unis et en Chine. ABL Lights a réalisé un chiffre d’affaires de 27,3 M€ en 2013, dont 9% en France, 55% en Europe, 28% aux Etats-Unis et 8% en Asie.
Jean-Louis Coutin, Président de Vignal Systems, a déclaré : « Nous sommes très heureux d’annoncer le rapprochement avec ABL Lights qui s’inscrit parfaitement dans notre stratégie de développement : croître par complément de gamme et extension géographique dans les 5 à 10 prochaines années, avec le soutien de notre actionnaire majoritaire, Eurazeo PME. ABL Lights est le partenaire idéal pour amorcer cette ambition. C’est une société avec laquelle nous travaillons depuis plusieurs années et qui nous permet de partir, en toute confiance, à la conquête de nouveaux marchés grâce à la diversification de notre portefeuille de produits, de clients, et à l’élargissement de notre couverture géographique.»
Yves-Henry Brepson, Président d’ABL Lights : « Notre rapprochement avec Vignal Systems va nous permettre de constituer un groupe plus performant et mieux armé pour poursuivre un développement rapide sur de nouveaux marchés. Les synergies sont en effet importantes : nous allons notamment pouvoir augmenter notre connaissance mutuelle des marchés, bénéficier de nouvelles opportunités de vente auprès des clients de Vignal Systems, accélérer nos développements produits, et mettre en commun les meilleures pratiques industrielles. Enfin sur notre marché, encore très éclaté aujourd’hui, le savoir-faire de consolidation d’Eurazeo PME est un véritable atout. »
Pour Gérard Pluvinet, Président du Directoire et Stéphane Perriquet, Membre du Directoire de 21 Centrale Partners : « ABL Lights est devenu au cours de ces dernières années l’un des leaders mondiaux de son secteur. Avec une solide position en Europe et en Amérique du Nord, cette société est une parfaite illustration du savoir-faire de 21 dans l’accélération de la croissance des PME, notamment à l’international. ABL Lights est aujourd’hui idéalement positionné pour poursuivre son développement en partenariat avec Vignal Systems. »
Pour Olivier Millet, Président du directoire d’Eurazeo PME : « L’acquisition d’ABL Lights intervient tout juste un mois après le début de notre collaboration avec l’équipe dirigeante de Vignal Systems. Ce rapprochement est particulièrement cohérent et créateur de valeur pour les deux sociétés, dans un contexte où les fabricants de véhicules utilitaires et commerciaux souhaitent référencer des fournisseurs disposant d’une gamme de produits complète et d’une empreinte internationale. Dans la continuité du travail accompli avec d’autres sociétés de notre portefeuille, nous poursuivons notre mission d’actionnaire professionnel : accompagner des PME françaises solides dans leur transformation en ETI mondialisées. »
> A propos d’Eurazeo PME
Eurazeo PME est une société d’investissement, filiale d’Eurazeo, dédiée aux investissements majoritaires dans des PME françaises d’une valeur inférieure à 200 M€. Eurazeo PME est un actionnaire professionnel de long terme. Elle apporte à ses participations tous les moyens financiers, humains et organisationnels pour se transformer dans la durée. Avec un horizon d’investissement généralement compris entre 5 et 10 ans, elle accompagne les entreprises de son portefeuille dans le déploiement d’une croissance pérenne et donc responsable. Cet engagement est formalisé et déployé à travers une politique de RSE (Responsabilité Sociétale des Entreprises). Eurazeo PME est actionnaire de 10 sociétés, solidement positionnées sur leur marché et animées par des équipes de direction expérimentées : Dessange International, Léon de Bruxelles, Péters Surgical, Idéal Résidences, Cap Vert Finance, Gault&Frémont, Vignal Systems et The Flexitallic Group, IMV Technologies, Fondis Bioritech en position de minoritaire.
> A propos de 21 Partners
21 Partners est un groupe d’investissement Européen, dirigé par Alessandro Benetton et Gérard Pluvinet, qui gère 1.3 milliards d’euros pour le compte d’investisseurs institutionnels internationaux. Actionnaire actif aux côtés des dirigeants, 21 Partners investit dans des entreprises basées en France, Italie, Suisse et Pologne et les accompagne dans une nouvelle étape de développement à travers l'accélération de la croissance et l’amélioration de l'efficacité opérationnelle. Au cours des 21 dernières années 21 Partners a réalisé près de 100 investissements dont Coyote, Potel & Chabot, Interflora, CMG Sports Club, Oberthur, Vacalians, Daltys.
www.21partners.com
